【本報綜合外電報導】為避免金融危機重現，二十七國央行主管和金融監管官員十二日通過「巴塞爾協議Ⅲ」，這項數十年來最大的國際金管改革案，要求各銀行提高最安全資本準備多出二倍。以德國銀行協會所屬的十大銀行為例，便需新增準備金一千零五十億歐元（逾台幣四兆二千億）。

要求銀行持有更多準備金，將限制其借貸能力；但銀行多數放款一旦成為不良貸款，業者將有更強健的體質撐過打擊，不至重蹈金融危機的覆轍。

提高一級資本

增列緩衝資金

根據協議，銀行一級資本（Tier 1 capital）將提高到百分之六，其中一級核心資本占百分之四點五；本項規定二○一三年一月實施第一階段。另外，新規定要求銀行至二○一六年起，需提撥百分之二點五的緊急準備金，即緩衝資本（capital conservation buffer）。

至於銀行須在局勢惡化時，需提撥零至百分之零點二五的「抗景氣循環準備」，暫不實施。為減輕銀行和金融市場的壓力，銀行將有過渡期，在特定情況下甚至可到二○一九年後再落實，比許多銀行預計時間更慢。

預計二十國集團（G20）領導人十一月在南韓首爾舉行下次高峰會時，將正式啟動「巴塞爾協議Ⅲ」。

體質較弱銀行

籌資壓力大增

歐洲央行總裁特里謝說：「協議大幅提高全球資本標準，對長期金融穩定和經濟成長將貢獻良多。」財政和銀行監管官員則希望，新規定將促使銀行採取低風險經營策略，保證銀行在面臨金融風暴時有充份的資本準備，無需納稅人出錢紓困，銀行吸收市場震盪的能力也將大幅提升。

英國銀行協會主任希爾斯認為，巴塞爾協議確保全球有一套大家都能接受的政策和措施，但問題在於主管機關能否持續監控並進行再評估。此外，世界最大債券基金公司「太平洋投資管理公司（PIMCO）」執行長艾里安認為，新規定逐步實施的時程太慢，會讓人質疑提高資本準備規定的效力。

此外，要求銀行持有更多準備金，也意味著獲利將下滑，體質較弱的銀行將承受更大壓力，被迫籌集更多資金；積弱不振的業者除了向政府求援外，幾乎別無選擇。最近幾周，多國銀行已開始運作反對聲浪，並警告這可能會扼殺新萌芽的經濟成長。